跨境资金集中运营新规9月14日施行，自贸区门槛降到3.5亿

《中国人民银行 国家外汇管理局关于跨国公司本外币跨境资金集中运营业务有关事宜的通知》（银发〔2026〕163号）2026年8月13日印发，2026年9月14日起施行。同时废止《国家外汇管理局关于印发〈跨国公司跨境资金集中运营管理规定〉的通知》（汇发〔2019〕7号）全文，以及汇发〔2017〕3号第三条。

门槛分两档，自贸区那一档明显低

一般地区：境内全部成员企业上年度本外币国际收支规模合计不低于等值7亿元人民币；或者境内全部成员企业上年度营业收入合计不低于10亿元人民币，且境外全部成员企业上年度营业收入合计不低于等值2亿元人民币。

自贸试验区内：对应数字分别降为等值3.5亿元；或者境内5亿元加境外等值1亿元。

这一档的意义很直接：按一般地区的口径够不上的中型企业，如果境内主办企业设在自贸试验区内，现在可能够得上。

额度怎么算，那两个参数是活的

跨国公司外债集中额度 =（主办企业经审计的上年度所有者权益＋Σ境内成员企业经审计的上年度所有者权益×集中比例）×跨境融资杠杆率×宏观审慎调节参数。通知给出的初始值是杠杆率2、宏观审慎调节参数1.75。

跨国公司境外放款集中额度 =（同样的权益基数）×境外放款杠杆率×境外放款宏观审慎调节系数。初始值是杠杆率1、调节系数0.6。

要注意的是：这两组数字是初始值，由人民银行动态调整。 按某一时点的数值倒推出的额度不能当作常数写进预算，用之前要向开户行确认当期数值。